Potensi Risiko dalam
Dagangan CFD
CFD (atau Kontrak untuk Perbezaan) merupakan instrumen kewangan yang amat khusus dan sangat popular. Ia membolehkan anda untuk mendagangkan peralihan harga bagi pelbagai aset kewangan tanpa perlu memiliki aset tersebut. Antara produk kewangan yang paling lazim didagangkan termasuklah pasangan mata wang, logam, komoditi, indeks, saham dan mata wang kripto.
Dagangan CFD melibatkan beberapa pihak berbeza. Terdapat pelabur (pedagang) yang ingin membeli CFD dan pihak lawan yang menawarkan aset ini dalam transaksi mereka. Bergantung pada lokasi dagangan instrumen ini, pihak pengantara seperti broker CFD, bank pelaburan atau firma pertaruhan spread mungkin terlibat. Kontrak ini meliputi perjanjian oleh kedua-dua pihak yang terlibat untuk menukarkan perbezaan dalam nilai atau harga sesuatu aset dasar, dari masa kontrak dibuka hingga masa ia ditutup.
Populariti dalam dagangan CFD berpunca daripada pelbagai kelebihan yang ditawarkan oleh instrumen kewangan ini. Walau bagaimanapun, terdapat beberapa risiko yang terlibat. Seperti mana-mana bentuk dagangan lain, penting untuk anda memahami risiko yang terlibat dan membuat keputusan yang bermaklumat. Sebelum melihat pada manfaat dan risiko dagangan CFD, mari kita cuba untuk memahami cara instrumen kewangan ini berfungsi.
Bagaimanakah Cara
Dagangan CFD Berfungsi?
Dalam dagangan CFD, anda tidak membeli, memiliki atau menjual aset kewangan. Sebaliknya, anda memasuki suatu kontrak, bergantung pada sama ada anda menjangkakan harga aset kewangan dasar tersebut untuk meningkat atau menurun. Contohnya, jika harga emas ialah $2,000/auns dan anda menjangkakan harganya akan meningkat, anda mungkin membuka kedudukan panjang. Andaikan pasaran beralih seperti yang diharapkan dan harga emas meningkat kepada $2,010. Ini bermakna bahawa anda telah menjana sebanyak $10.
Dalam persekitaran dagangan yang biasa, anda akan membeli satu auns emas, tunggu harga meningkat, kemudian menjual emas tersebut untuk menjana keuntungan. Di sinilah perbezaan utama antara dagangan tradisional dan dagangan CFD dapat disaksikan. Dengan dagangan CFD, anda tidak perlu membeli satu auns emas untuk menikmati keuntungan daripada peningkatan nilainya. Sebaliknya, anda hanya perlu memasuki kontrak yang berkaitan dengan harga tersebut. Apabila kontrak ini berakhir, satu-satunya perbezaan antara harga terdahulu dan harga semasa akan ditukarkan antara dua pihak. Contohnya, sebanyak $10 akan dikreditkan ke akaun dagangan anda.
Sebaliknya, jika pasaran beralih pada arah yang tidak diduga dan harga emas jatuh kepada $1,990/auns, sebanyak $10 akan didebitkan daripada akaun dagangan anda. Dalam kata lain, anda telah mendapatkan pendedahan kepada satu auns emas tanpa perlu melakukan pelaburan awal sebanyak $2,000. Ini hanyalah contoh ringkas dan terdapat beberapa perkara lain yang perlu diperhatikan dalam dagangan CFD. Kami akan meliputi perkara ini ketika kami menjelaskan kelebihan dan potensi risiko yang terlibat dalam dagangan CFD.
Apakah Kelebihan dalam
Dagangan CFD?
CFD telah diperkenalkan di London pada awal tahun 1990-an. Ia merupakan sejenis swap ekuiti yang didagangkan pada margin. Menjelangnya zaman milenium, dagangan CFD terus mendapat tempat di pasaran global dan juga merentas pelbagai kelas aset. Sejak daripada itu, mereka telah meraih populariti gemilang dengan peningkatan dalam bilangan pembekal CFD.
Berikut adalah antara beberapa perkara asas dalam dagangan CFD. Harganya dikira berdasarkan peralihan dalam harga aset dasar antara titik masuk dan keluar dagangan. Hanya perubahan dalam harga akan dikira, tanpa mengambil kira nilai aset dasar. Margin awalan ini kemudiannya dikira dengan menggandakan perbezaan antara harga masuk dan keluar dengan jumlah instrumen kewangan yang dibeli.
Dengan mengambil contoh emas, jika anda menjangkakan harga untuk menurun, anda boleh membuka kedudukan pendek CFD. Sekiranya pasaran beralih seperti yang diharapkan dan harga jatuh kepada, andaikan $1,990/auns apabila kontrak anda tamat, anda akan menikmati keuntungan sebanyak $10, walaupun ketika pasaran merosot. Pembelian kontrak sebanyak 10 auns akan membawa kepada keuntungan sebanyak $100. Pada beberapa bulan awal wabak COVID-19, kita telah menyaksikan situasi kewangan yang luar biasa, dengan harga instrumen kewangan seperti indeks dan minyak yang terjejas teruk.
Ketidakstabilan pasaran saham di seluruh dunia telah menyaksikan peningkatan risiko pasaran dan keadaan pasaran yang tidak stabil. Bagi pelabur runcit, ketidakstabilan dianggap dapat membawa kepada risiko yang amat tinggi berikutan peningkatan dalam potensi kerugian. Namun, hal ini tidak terpakai buat pedagang berpengalaman yang mendagangkan CFD menggunakan strategi dagangan tertentu yang mungkin melibatkan perintah henti rugi terjamin.
Terima kasih kepada broker CFD dan platform dagangan khusus, pelabur kini boleh mengakses ribuan instrumen kewangan di pasaran seluruh dunia. Salah satu daripada tarikan utama dalam dagangan CFD menerusi broker adalah ia menawarkan produk yang berleveraj tinggi. Hal ini membolehkan pedagang untuk menggandakan pendedahan mereka terhadap instrumen kewangan tanpa meningkatkan pelaburan modal mereka. Sukar percaya? Mari kita lihat dengan lebih mendalam.
Apakah Potensi Manfaat dan Risiko dalam
Dagangan CFD dengan Leveraj?
Dengan leveraj, anda boleh membuka kedudukan besar hanya dengan sejumlah kecil daripada nilai keseluruhan dagangan berkenaan. Sesetengah broker menawarkan leveraj setinggi 30:1. Apakah maksud leveraj? Secara mudahnya, ia ibarat pinjaman yang broker tawarkan kepada anda. Andaikan anda menjangkakan pasangan mata wang EUR/USD akan meningkat sebanyak 100 pip daripada 1.1898 kepada 1.1998. Anda mempunyai $1,000 tetapi broker anda menawarkan leveraj akaun sebanyak 10:1. Hal ini bermakna anda boleh menikmati pendedahan sebanyak $10,000 bagi dagangan ini walaupun hanya mempunyai baki pelaburan awal sebanyak $1,000. Sekiranya pasaran beralih seperti yang anda jangka dan pasangan tersebut bertambah sebanyak 100 pip, keuntungan anda menjadi $100.
Tanpa leveraj, anda mungkin perlu melabur sebanyak $10,000 untuk menikmati keuntungan sebanyak $100 daripada senarai di atas. Hal ini dapat diterjemahkan kepada pulangan pelaburan sebanyak 1%. Walau bagaimanapun, memandangkan anda menggunakan leveraj 10:1 yang ditawarkan oleh broker, anda boleh menjana keuntungan sebanyak $100 hanya dengan melabur sebanyak $1,000. Hal ini dapat diterjemahkan kepada pulangan pelaburan sebanyak 10%!
Di wilayah seperti UK dan Australia, sesetengah broker CFD menawarkan leveraj sebanyak 30:1. Jika digunakan pada senario di atas, anda boleh melabur sebanyak $1,000 untuk pendedahan sebanyak $500,000. Sekali lagi, sekiranya pasaran beralih seperti yang anda jangka dan pasangan tersebut bertambah sebanyak 100 pip, keuntungan anda menjadi $5,000 dan pulangan pelaburan anda akan menjadi 500%. Itu adalah peluang yang lumayan! Walau bagaimanapun, ia hadir dengan risiko yang tinggi. Memandangkan pendedahan anda adalah lebih tinggi dengan leveraj, sebarang potensi kerugian juga dapat digandakan sekiranya pasaran beralih tanpa diduga. Ini bermakna anda boleh kerugian lebih daripada jumlah pelaburan anda. Adalah wajar untuk membaca sebarang kenyataan pendedahan produk (PDS) sebelum menggunakan sebarang sistem dagangan.
Bagaimanakah Cara untuk Mengehadkan
Risiko yang Berkaitan dengan Dagangan CFD?
Pengurusan risiko adalah satu bidang yang membezakan pedagang yang berjaya dan berpengalaman daripada yang lain. Berikut adalah beberapa perkara untuk dipertimbangkan:
Meningkatkan pengetahuan anda dalam dagangan CFD hanya dapat membantu, tetapi tidak dapat menggantikan pengalaman dagangan secara fizikal. Sebelum anda mula berdagang CFD, pertimbangkan untuk membuka akaun demo yang membenarkan anda untuk menggunakan platform dagangan dengan mata wang maya. Biasakan diri anda dengan dagangan saham dan perhatikan pasaran kewangan berisiko tinggi dalam masa nyata sebelum meneruskan untuk membuka akaun live.
Cara lain untuk mengehadkan risiko anda adalah dengan menempatkan perintah henti rugi bagi setiap dagangan. Hal ini dapat memastikan bahawa perintah anda ditutup apabila pasaran beralih secara mendadak tanpa diduga. Menempatkan henti rugi membolehkan anda untuk melindungi potensi kerugian sekiranya pasaran beralih tanpa diduga.
Potensi Risiko Lain dalam
Dagangan CFD
Selain daripada leveraj, terdapat beberapa jenis risiko lain untuk dipertimbangkan dalam dagangan CFD.
RISIKO KOS BERKAITAN
Ini bukanlah suatu risiko secara sendirinya, tetapi pedagang sering kali terlupa akan kesannya dalam mengira nilai dagangan mereka. Mungkin terdapat berbilang kos yang terlibat dalam pelaksanaan dagangan termasuk komisen, spread, kos pegangan, langganan platform dan yuran-yuran lain.
Berikut adalah antara kos lazim yang terlibat dalam dagangan CFD:
Sebaran
Ini adalah perbezaan antara harga beli (juga dikenali sebagai harga tanya) dan harga jual (juga dikenali sebagai harga bida) bagi sesebuah instrumen kewangan pada bila-bila masa. Harga beli aset ini biasanya adalah lebih tinggi daripada harga jualnya. Andaikan, spread bagi sesebuah sekuriti adalah antara $30.50~$30.90. Jika anda memutuskan untuk membuka kedudukan panjang, anda akan membeli sekuriti tersebut pada harga $30.90. Jika anda menjual dengan serta merta, anda akan kerugian sebanyak 40 sen. Apabila harga jual mencapai $30.90, anda akan mendapat pulang modal apabila harga meningkat. Anda hanya akan memperoleh keuntungan apabila harga jual melebihi nilai $30.90.
Komisen
Sesetengah broker mengenakan yuran apabila anda membuka kedudukan dan apabila anda keluar daripada dagangan.
Kos Pegangan
Jika anda mempunyai kedudukan terbuka pada hujung hari, kedudukan tersebut akan dikenakan kos pegangan. Kos ini turut dikenali sebagai yuran penggulungan atau yuran swap. Kos ini bergantung pada bilangan kedudukan terbuka dalam akaun anda dan berapa lama anda memegangnya.
BAGAIMANAKAH CARA UNTUK MENGEHADKAN KOS DALAM DAGANGAN CFD?
Bagi memaksimumkan keuntungan, anda perlu memilih broker forex yang menawarkan spread paling kecil dan mengenakan yang paling rendah.
RISIKO PASARAN TIDAK STABIL
Terdapat beberapa faktor yang dapat mempengaruhi pasaran kewangan. Sesetengah kelas aset adalah lebih tidak stabil berbanding yang lain. Ketidakstabilan bukan sahaja tidak bagus untuk pedagang, ia turut membawakan peluang dagangan yang lebih menarik berbanding pasaran mendatar. Walau bagaimanapun, penurunan dan peningkatan yang mendadak dalam harga dapat mempengaruhi keuntungan anda.
BAGAIMANAKAH CARA UNTUK MENGEHADKAN RISIKO KESTIDAKSTABILAN DALAM DAGANGAN CFD?
Kepelbagaian Portfolio
Pemelbagaian portfolio adalah cara untuk mengehadkan kesan ketidakstabilan. Ini bermakna, dengan melibatkan berbilang kelas aset dalam portfolio anda bagi melindung nilai daripada sebarang potensi peralihan pasaran.
Pengetahuan
Pedagang berpengalaman mempunyai kelebihan untuk mengetahui syarat atau berita pasaran yang mungkin meningkatkan ketidakstabilan. Misalnya, pengumuman NFP (gaji bukan ladang) oleh Jabatan Buruh AS pada hari Jumaat pertama setiap bulan, biasanya menyebabkan peralihan harga yang ketara. Pasaran forex global cenderung untuk mengalami tahap ketidakstabilan tinggi selama beberapa jam pada mana-mana sisi pengumuman laporan berkenaan. Pedagang baru boleh memilih untuk menutup kedudukan sepanjang tempoh ini dan menunggu pasaran untuk selesai sebelum meneruskan dagangan.
Perintah Henti Rugi
Menempatkan perintah henti rugi untuk setiap dagangan dapat memastikan bahawa tahap siling ditempatkan pada sebarang potensi kerugian. Perintah ini amat disarankan kepada pedagang daripada semua tahap kemahiran atau peringkat strategi dagangan.
RISIKO PENUTUPAN KEDUDUKAN
Sekiranya akaun anda tidak mempunyai dana yang mencukupi untuk menanggung jumlah keperluan margin, broker CFD anda atau platform dagangan yang anda gunakan mungkin menutup beberapa atau semua kedudukan terbuka anda. Apabila mengambil kira dana dalam akaun anda, selain daripada keperluan margin broker juga akan mengambil kira yuran dan caj yang dikenakan. Apabila memegang berbilang kedudukan sepanjang beberapa hari, anda mungkin kekurangan dana dalam akaun anda sekiranya peralihan pasaran tidak seperti yang diharapkan.
BAGAIMANAKAH CARA UNTUK MENGEHADKAN RISIKO PENUTUPAN KEDUDUKAN?
Pantau dagangan terbuka dan baki akaun anda. Anda boleh menambah lebih banyak lagi dana ke dalam jumlah dagangan anda pada bila-bila masa anda berasa sangsi kerana tidak dapat menanggung jumlah keseluruhan bagi semua kedudukan terbuka anda. Pedagang yang tidak berpengalaman perlu mengelakkan daripada mempunyai terlalu banyak kedudukan terbuka pada satu-satu masa kerana peralihan mendadak dalam harga pasaran dapat membawa kepada kerugian yang besar.
RISIKO KECAIRAN RENDAH
Terdapat juga kemungkinan untuk aset dasar menjadi kurang cair. Hal ini mungkin disebabkan oleh berita atau peristiwa yang tidak diduga dalam pasaran domestik atau global. Selain itu, sekiranya permintaan terhadap aset menurun, CFD mungkin menjadi kurang cair. Sekiranya hal ini berlaku, anda mungkin tidak berpeluang untuk keluar daripada dagangan anda pada harga yang diinginkan.
Gelinciran merujuk kepada perbezaan antara harga yang anda ingin keluar daripada dagangan dan harga dagangan dilaksanakan. Hal ini boleh berlaku semasa tempoh ketidakstabilan tinggi atau apabila terdapat kecairan rendah dalam pasaran. Gelinciran tidak selalunya bermakna bahawa anda akan kerugian. Ia boleh beralih dalam arah yang anda harapkan. Risikonya adalah peralihannya adalah tidak dijangka dan sesuatu yang sukar diduga semasa keputusan dagangan dibuat.
BAGAIMANAKAH CARA UNTUK MENGEHADKAN RISIKO KECAIRAN RENDAH?
Penanda terbaik bagi kecairan adalah spread, atau perbezaan dalam harga bida dan harga tanya. Apabila spread adalah kecil, anda boleh yakin bahawa akan terdapat kecairan yang mencukupi dalam sekuriti. Anda perlu memantau kecairan sekuriti sekiranya aset dasar bukan sesuatu yang sering didagangkan. Satu contoh kecairan ini dan pasangan mata wang eksotik adalah USD/TRY (Dolar Amerika terhadap Lira Turki) atau EUR/HUD (Euro terhadap Forint Hungary). Cara terbaik untuk mengelakkan risiko kecairan adalah untuk berdagang dalam instrumen kewangan popular dan berbuat demikian dengan broker CFD yang dikawal selia.
RISIKO BROKER MENGGUNAKAN WANG KLIEN
Terdapat beberapa broker yang tidak dikawal selia oleh pihak berkuasa di mana-mana negara. Dalam hal ini, tiada apa yang dapat menghalang broker ini daripada menggunakan wang yang didepositkan oleh klien ke dalam akaun dagangan mereka. Malah, sesetengah broker memastikan bahawa semua pelaburan oleh klien mereka masuk ke dalam akaun bank yang sama yang dimiliki broker tersebut. Ini bermakna bahawa tiada perbezaan antara dana broker dan pelaburan klien. Broker-broker ini mungkin menggunakan dana klien dalam apa jua cara yang mereka inginkan – untuk menampung perbelanjaan, keluar daripada bankrap ataupun menempatkan dagangan mereka sendiri. Berdagang dengan broker CFD yang mengasingkan wang klien amatlah digalakkan.
BAGAIMANAKAH CARA UNTUK MENGEHADKAN RISIKO BROKER MENGGUNAKAN WANG KLIEN?
Sentiasa berdagang dengan broker yang dikawal selia oleh salah satu daripada pihak berkuasa kawalan selia seperti FCA (Financial Conduct Authority di UK), CySEX (Cyprus Securities and Exchange Commission) dan ASIC (Australian Securities and Investments Commision). Pihak berkuasa kawalan selia seperti itu mewajibkan broker untuk mengekalkan akaun secara berasingan. Ini bermakna bahawa broker akan memegang dana mereka sendiri dalam akaun perbankan yang berasingan sepenuhnya daripada akaun klien mereka. Broker yang memegang akaun berasingan tidak boleh menggunakan dana klien mereka untuk tujuan apa sekalipun selain daripada membolehkan klien berkenaan untuk berdagang dan menanggung keperluan margin itu.
Broker yang dikawal selia mesti mematuhi undang-undang kepatuhan ketat atau berdepan dengan penalti berat daripada pihak berkuasa kerana penyelewengan.
RISIKO KELEWATAN PELAKSANAAN PERINTAH
Menjana wang menerusi dagangan CFD bukan sahaja bergantung pada pengetahuan dan keupayaan anda untuk membuat keputusan yang betul, tetapi juga tentang sepantas mana sesuatu perintah dilaksanakan selepas anda menempatkannya. Memandangkan pasaran kewangan cenderung untuk bergerak pantas, sebarang kelewatan dalam pelaksanaan perintah boleh membawa kepada potensi kerugian atau perintah dilaksanakan kurang daripada harga yang diinginkan.
BAGAIMANAKAH CARA UNTUK MENGEHADKAN KELEWATAN DALAM PELAKSANAAN PERINTAH?
Sentiasa berdagang pada platform yang pantas dan kukuh. Platform dagangan yang paling popular adalah MetaTrader 4 (MT4) dan MetaTrader 5 (MT5).
Pastikan anda berdagang pada peranti dengan kelajuan internet yang pantas. Sebarang kelembapan pada komputer anda atau kegagalan dalam sambungan internet boleh menyebabkan kelewatan dalam pelaksanaan perintah.
Pastikan broker anda menawarkan syarat dagangan terbaik, termasuk pelaksanaan kependaman rendah, spread kecil, gelinciran minimum dan harga terbaik. Pilih broker yang menawarkan kecairan rendah dan memastikan kualiti terbaik dalam pelaksanaan perintah anda, dengan pantas dan tepat.
Apakah Langkah-langkah yang Boleh Diambil untuk Mengawal Pendedahan Risiko dalam Dagangan CFD?
Potensi risiko yang terlibat dalam dagangan CFD telah dibincangkan di atas, di samping cara-cara lain untuk menimimumkannya. Berikut adalah beberapa langkah umum untuk diambil bagi mengurangkan pendedahan risiko anda dengan dagangan CFD:
Ketahui lebih lanjut tentang aset dagangan
Anda akan dapat membuat keputusan dagangan CFD yang lebih baik jika anda biasa dengan dagangan aset dasar. Ketahui tentang faktor-faktor yang memberi kesan terhadap harganya. Baca carta dan analisis cara aset dasar beralih pada sebelum ini.
Berlatih dengan akaun demo
Pilih broker yang menawarkan akaun demo percuma untuk membolehkan anda berlatih dagangan CFD tanpa menggunakan modal anda sendiri. Akaun demo ini mensimulasikan dagangan langsung dalam persekitaran masa nyata. Hal ini membolehkan anda untuk membiasakan diri dengan platform, memilih CFD yang anda selesa dan mencuba berbilang strategi. Setelah mendapat keyakinan penuh dan memahami konsep-konsep dagangan CFD, anda boleh memulakan dagangan langsung.
Buka kedudukan terbuka secara minimum semalaman
Tugas anda tidak berakhir setelah anda menempatkan dagangan. Peralihan pasaran yang tidak diduga dapat menyaksikan naik turun pasaran yang ketara dalam perintah anda. Adalah wajar untuk menempatkan sebanyak kedudukan terbuka yang anda mampu pantau dengan selesa. Dengan kedudukan terbuka semalaman, pedagang juga perlu mengambil kira potensi kesan daripada jurang.
Gunakan perintah henti rugi dan perintah had
Anda pasti tidak inginkan sebarang peristiwa yang tidak diduga atau ketidakstabilan pasaran secara mendadak untuk menyebabkan kerugian besar terhadap kedudukan CFD anda. Cara terbaik untuk mengehadkan kerugian tersebut adalah dengan membiasakan diri dengan menempatkan perintah henti rugi dan had dengan setiap kedudukan yang dibuka.
Kesimpulan
Dagangan CFD menawarkan pelbagai peluang menarik. Pelabur boleh memanfaatkan peningkatan dan penurunan harga pasaran dengan kebanyakan broker yang menawarkan akses kepada pendedahan yang lebih tinggi dengan produk berleveraj. Walau bagaimanapun, bagi pedagang yang masih baru dalam CFD, penting untuk mengenengahkan pengurusan risiko dalam strategi dagangan mereka.
Harga cenderung untuk beralih dengan pantas dalam dunia dagangan CFD, yang bermakna penting untuk anda mengawal emosi anda. Ia boleh menjadi titik tolak antara kejayaan dan kegagalan. Ketakutan dan ketamakan boleh membawa kepada pembuatan keputusan yang salah, manakala kawalan emosi dan keupayaan untuk membuat keputusan yang pantas adalah suatu kelebihan. Pedagang CFD perlu kekal berdisiplin, berwawasan dan patuh dengan strategi dagangan mereka sendiri.
Akses +10,000 instrumen kewangan Auto buka & tutup kedudukan Kalendar berita & ekonomi Penunjuk & carta teknikal Banyak lagi alat yang disertakan
Dengan memberikan e-mel anda, anda bersetuju dengan dasar privasi FP Markets dan untuk menerima bahan pemasaran yang akan datang daripada FP Markets. Anda boleh menghentikan langganan pada bila-bila masa.
Source - cache | Page ID - 20361
