تداول العقود الآجلة

العقود الآجلة
التداول

تداول العقود الآجلة
with FP Markets

سوق العقود الآجلة هو سوق مزاد قائم على البورصة حيث يقوم فيه المشاركين بشراء العقود الآجلة وبيعها. هذه العقود هي عبارة عن أدوات مالية مشتقة تسمح للأطراف المتعاقدة بشراء أصل أو بيعه في تاريخ وسعر آجلين ومحددين بشكل مسبق. يتم الاتفاق على السعر المحدد اليوم وهو مشتق من الأصل الأساسي. السلع, العملات و المؤشرات من بين الأصول الأساسية الأكثر شيوعًا.

ما هو
Futures Trading?

يعمل يوم تداول سوق العقود الآجلة على مدار 24 ساعة تقريبًا في اليوم ، 5 أيام في الأسبوع وذلك على على عكس البورصات الأخرى مثل أسواق الأسهم. تُعتبر مجموعة بورصة شيكاغو التجارية من أشهر بورصة عقود آجلة في العالم، حيث تتألف من عدد من التكتلات بما في ذلك بورصة شيكاغو التجارية ومجلس شيكاغو للتجارة وبورصة نيويورك التجارية وغيرها. خارج الولايات المتحدة ، تعتبر البورصة الوطنية الهندية الشركة الرائدة عالميًا بناءً على عدد العقود الآجلة التي يتم تبادلها.

تقدم هذه البورصات مجموعة واسعة من المنتجات القابلة للتداول بما في ذلك أسعار الفائدة ومؤشرات الأسهم والعملات ومنتجات الاستثمار البديلة مثل الطقس والعقارات. تُعتبر السلع الطرية أو الصلبة أحد المحركات الرئيسية لأسواق العقود الآجلة. تتكون السلع الصلبة من الموارد الطبيعية مثل المعادن النفيسة والنفط الخام والغاز الطبيعي بينما تتألف السلع الطرية من المنتجات الزراعية والثروة الحيوانية. يعتبر فول الصويا والقمح والذرة والبن من بين أكثر السلع الطرية تداولا في العقود الآجلة.

What is a
Futures Contract?

العقد الآجل هو عبارة عن اتفاقية قانونية لشراء أو بيع سلعة أو أداة مالية بسعر محدد في تاريخ آجل. قد يتم الشراء أو البيع في تاريخ انتهاء صلاحية العقد أو قبله. يمكن شراؤها عبر تداول خارج البورصة أو من خلال البورصات المنظمة. شهد تنظيم العقود الآجلة زيادة منذ الأزمة المالية العالمية مع الاعتراف بلجنة تداول السلع الآجلة كمعيار عالمي للتنظيم.

There are four basic components
to a futures contract:

الأصل الأساسي

هو عبارة عن الأصل الذي يوفر سعر / قيمة المعاملة. يمكن أن تستند العقود الآجلة إلى مجموعة واسعة من الأصول مع السلع الأكثر شعبية. وهذا يشمل السلع الطرية والصلبة والأصول الغريبة مثل الطقس والعقارات.

التسعير

توجد نماذج تسعير مختلفة عندما يتعلق الأمر بالعقود الآجلة. يساوي العقد الآجل السعر النقدي بالإضافة إلى صافي التكلفة التي تم تكبدها في حمل الأصل حتى تاريخ استحقاق العقد الآجل وذلك وفقًا لنموذج تكلفة الحمل .

لا تكون دائمًا القيمة العادلة والعقود الآجلة متماثلة بسبب اتجاه السوق. يُمثل السعر الآجل للأصل السعر النقدي المتوقع للأصل في التاريخ الآجل المحدد بموجب نموذج التوقع. يستخدم المتداولين نماذج مختلفة لتحديد ما يعتقدون أنه سعر عادل، وبالتالي يتم إنشاء سوق للمشترين والبائعين. تزيد عدد من الآراء البديلة و العرض والطلب من مستويات السيولة.

تاريخ انتهاء الصلاحية

سيتضمن كل عقد آجل تاريخ انتهاء مقرّر سلفًا كجزء من شروطه. وهذا التاريخ هو الذي يتوقف فيه تداول العقد ويتم تحديد سعر التسوية. من المُتبع من المستثمرين أن يكونوا قد قرروا بالفعل ما سيفعلونه بشأن انتهاء صلاحية وضعهم.

الرافعة المالية

تُعتبر الرافعة المالية إحدى المبادئ الأساسية لتداول العقود الآجلة حيث يمكن للمستثمرين زيادة أرباحهم وخسائرهم بشكل كبير عن طريق استخدامها عند إجراء المعاملات. وهذا يعني أنه يجب على المستثمر فقط إيداع مبلغ الهامش بدلاً من القيمة الكاملة للأوضاع. إذا بلغت نسبة الرافعة المالية 30: 1 ، فإن مبلغ الهامش يصبح فقط 3.33٪ من القيمة الإجمالية للوضع. يجب أن يدرك المتداول أن متطلبات الهامش تختلف حسب عدد من العوامل بما في ذلك حجم الوضع وتجربة العميل والمنتج الذي يتم تداوله.

ما هي عقود الفروقات الآجلة؟

بفضل التقدم التكنولوجي ، توجد الآن طريقة أخرى للوصول إلى أسواق العقود الآجلة المعروفة باسم عقود الفروقات. على عكس العقود الآجلة التي يتم تداولها عبر بورصة العقود الآجلة ، يتم تداول العقود مقابل الفروقات الآجلة خارج البورصة من خلال شبكة من الوسطاء والمؤسسات المالية الأخرى. أصبح هذا ممكنًا من خلال منصات التداول عبر الإنترنت المصممة خصيصًا مثل منصة ميتاتريدر4, منصة ميتاتريدر5و Iress منصة.

يمكن للمستثمرين والمضاربين باستخدام عقود الفروقات الآجلة أن يستفيدوا من تحركات الأسعار في كلا الاتجاهين. يستطيع المتداولين فتح موضع طويل والاستفادة من ارتفاع الأسعار على غرار معظم الأسواق المالية. يستطيع المتداولين البيع وجني الأرباح من أسعار السوق الهابطة وهذا يجعل عقود الفروقات فريدة من نوعها. كما يُعتبر ذلك مفيد أيضًا لأغراض التحوط ضد المخاطر لأولئك الذين يرغبون الحد من التعرض للمخاطر في أوقات تقلبات السوق العالية. تجعل مجموعة كبيرة من مزودي السيولة والتسعير في الوقت الحقيقي هذا خيار عملي للمتحوطين الذين يستخدمون استراتيجيات إدارة المخاطر.

لا يمكن تداول الفروقات الآجلة إلا خلال ساعات السوق المفتوحة للبورصة ذات الصلة التي يتم فيها تداول المنتج المالي الأساسي. لا يلزم القيام بتسليم فعلي لأن الأصل الأساسي لم يتم شراؤه بشكل فعلي.

Classifications
of Futures Traders

The participants of the futures market can be broken up into two main categories, hedgers and speculators. The differences in their trading behaviour and reasons for participating are outline below:

المتحوطين

يشاركون في سوق العقود الآجلة كجزء من استراتيجية إدارة المخاطر لتقليل التعرض للمخاطر المالية التي يتعرضون لها حاليًا بسبب أصل مالي آخر. وبما أن قيمتهم ترتبط بسعر الأصل الأساسي مثل سلعة ما ، يستطيع المتحوطين في السوق الحفاظ على ثروتهم عن طريق القضاء على المخاطر غير المعروفة. تستخدم المؤسسات المالية الكبيرة والمزارعين والمنتجين غالبًا العقود الآجلة لأغراض التغطية.

المضاربين

هم عبارة عن مستثمرين نموذجيين حيث يرغبون في جني الأرباح عن طريق التنبؤ بنجاح بحركات أسعار العقود الآجلة. يحلل المضاربين السوق لتحديد فرص التداول واستخدام خطة تداول توجه سلوكهم.

كيف يتم تداول العقود الآجلة

Futures can be traded in a number of different ways. This includes a combination of regulated and unregulated methods. Anyone interested in trading futures should consider the following:

التداول خارج البوصة

لا يتم تداول هذه العقود الآجلة في البورصة وفقًا لشروط العقد المتفق عليها بين الطرفين حيث لا توجد شروط أو لوائح موحدة يجب الالتزام بها. بالإضافة إلى ذلك ، تنعدم سيولة هذه العقود بنحو فعلي.

البورصة المنظمة

يجب الاستعانة بوسيط من أجل التداول عبر بورصة منظمة. تقضي المتطلبات التنظيمية على مخاطر التخلف عن السداد لمشتقات التداول خارج البورصة. وقد ساعد على ذلك مجموعة من الشروط الموحدة ومستويات أعلى من السيولة. تشمل أكبر بورصات العقود الآجلة بورصة شيكاغو التجارية وبورصة نيويورك التجارية والبورصة الوطنية الهندية.

عقود الفروقات

بدلاً من الشراء الفعلي لأداة مالية أو أصل مثل سلعة ، يقوم طرفان بتبادل العقد مقابل فرق السعر. يتم تحديد فرق السعر من وقت فتح المركز حتى إغلاقه. مع تداول عقود الفروقات، سيعكس السعر دائمًا سعر الورقة المالية الأساسية. تعد العقود مقابل الفروقات أحد المنتجات المشتقة الشائعة للغاية حيث يتم إجراء هذا النوع من التداول عبر وسطاء عبر الإنترنت مثل FP Markets. نحن نقدم مجموعة من الخدمات المالية بما في ذلك التداول بالرافعة المالية - وهي إحدى الفوائد الرئيسية للعقود مقابل الفروقات.

How to Trade
Futures Online?

غالبًا ما يطرح المضاربين الذين يتطلعون إلى جني الأرباح هذا السؤال وليس المتحوطين. يوفر هؤلاء المستثمرون الجزء الأكبر من السيولة في السوق وقد ساعدهم بشكل كبير وجود الوسطاء عبر الإنترنت. ساعد التداول عبر الإنترنت على تهيئة الفرص بشكل متكافئ للمضاربين حيث يمكنهم الآن الاطلاع بسهولة على معلومات الأسعار والتداول.

ساعدت منصات التداول المليئة بالميزات مثل MetaTrader 4 و MetaTrader 5 و Iress المضاربين على أن بأن يصبحوا مشاركين بارزين في السوق. تساعد الميزات والأدوات التي توفرها المنصات المضاربين على تحديد فرص التداول بشكل فعال. يتم ذلك عن طريق تحليل السوق. فيما يلي الطريقتان الأكثر شهرة للقيام بذلك الأساسي و التحليل الأساسي.

التحليل الأساسي

هو عبارة عن طريقة لقياس قيمة الأصل الأساسي عن طريق فحص العوامل الاقتصادية والمالية التي قد تؤثر على سعره. كما يمكن تطبيق التحليل الأساسي على العقود الآجلة وذلك على الرغم من أنه يُذكر غالبًا في الأمور التي تتعلق بالأسهم.

التحليل الفني

بالمقابل ، يشير التحليل الفني فقط إلى دراسة تغيرات الأسعار. يتم تحليل الاتجاهات للتنبؤ بحركات الأسعار الآجلة وأدوات التداول المستخدمة في محاولة لتقدير نقاط الانعكاس الآجلة. كما تتضمن منصات التداول التي توفرها FP Markets قائمة طويلة من المؤشرات الفنية بما في ذلك MACD و Bollinger Bands و Oscillators و RSI.

Ways to Trade Index
العقود الآجلة

العقود الآجلة التي تستند إلى مؤشرات هي عبارة عن نوع من العقود الآجلة التي تستخدم لتداول مؤشرات الأسهم مثل Dow Jones و NASDAQ 100 و ASX 200. يوافق المشاركين على تداول مؤشر سوق الأسهم بسعر محدد وفي تاريخ محدد. يتم تسوية العقود الآجلة للمؤشر نقدًا بسبب عدم وجود أصل أساسي عيني. ونتيجة لذلك قد يتم عرضها بشكل مختلف حيث يتم عرض ASX 200 غالبًا باسم AUS 200.

لا يوجد أفضل من FP Markets لتداول العقود الآجلة التي تُستخدم لتداول المؤشرات. نحن نقدم أكثر من 10000 أداة قابلة للتداول بما في ذلك الفوركس وعقود الفروقات ونوفر فروق أسعار تنافسية للغاية وتنفيذ سريع للغاية. تساعدك مجموعة واسعة من أنواع حسابات التداول على اختيار هيكل وساطة يناسب أسلوب التداول الخاص بك.

Example of
تداول العقود الآجلة

سوف نستخدم في هذا المثال US30 التي يُعرف أيضًا باسم Dow Jones. لنفترض أن US30 يتم تداوله في:

يشير تحليلك إلى أن سعر US30 سيرتفع ، لذلك تقرر أن تشتري 5 عقود ويبلغ معدل الهامش الخاص بك 5٪ (رافعة مالية 1:20). هذا يعني أنه يجب أن تودع 5٪ من إجمالي قيمة الموضع في حساب التداول الخاص بك.

يتحرك السعر إلى 4180/4182 دولار في المستقبل القريب مما يوفر لك صفقة رابحة. يمكنك أن تغلق موضعك عن طريق البيع بسعر (العرض) الحالي الذي يبلغ 30 دولار أمريكي حيث يساوي 4180 دولار أمريكي

في هذه الحالة تحرك السعر لصالحك مما أدى إلى توفر سيناريو جني الأرباح. على العكس من ذلك ، فإن أي تغيير سلبي في السعر قد يؤدي إلى خسارة. يجب على المشاركين في السوق أن يضعوا خطة تداول تناسب أسلوبهم وتنفيذهم مع جميع أشكال التداول استراتيجيات إدارة المخاطر لمراقبة الأداء والحد من التعرض للمخاطر.

الأسئلة الشائعة المتعلقة بتداول العقود الآجلة

يُعتبر تداول العقود الآجلة وسيلة سريعة وفعالة من حيث التكلفة للوصول إلى أسواق المال والسلع العالمية. سهلت التحسينات في التكنولوجيا على المضاربين والأفراد الاطلاع على المعلومات المهمة التي يمكن استخدامها لتحليل السوق بشكل فعال. بالإضافة إلى وجود منصات تداول متقدمة ، يمكن للمتداولين اتخاذ قرارات بناءً على بينة معرفية وتحديد فرص التداول. يُسهل تداول عقود الفروقات الاستفادة من تقلبات الأسعار دون الحاجة إلى امتلاك الأصل الأساسي أو تخزينه.

ابدأ التداول
في دقائق

افتح حسابًا الآن

bullet الوصول إلى أكثر من 10,000 أداة مالية
bullet فتح المراكز وإغلاقها آليًا
bullet أخبار وتقويم اقتصادي
bullet مخططات بيانية ومؤشرات فنية
bullet الكثير من الأدوات الأخرى المدمجة

من خلال تقديم بريدك الإلكتروني فإنك توافق على سياسة الخصوصية لشركة FP Markets وعلى تلقي مواد تسويقية في المستقبل من شركة FP Markets. يمكنك إلغاء الاشتراك في أي وقت.





Get instant Updates in Telegram
خريطة الموقع | © FP Markets 2020