Giao dịch CFD

Giao dịch CFD
CFD là gì?

Giao dịch CFD
là gì và nó hoạt
động như thế nào?

CFD, hay Hợp đồng Chênh lệch, là một loại công cụ phái sinh cho phép bạn giao dịch một tài sản trên thị trường toàn cầu mà không cần phải sở hữu nó. Một số loại công cụ phái sinh phổ biến khác là Quyền chọn, Hợp đồng Tương lai và Giao dịch hoán đổi.

Khi giao dịch CFD, bạn không sở hữu các tài sản thực. Lợi nhuận của bạn sẽ được tính dựa trên mức thay đổi giá của tài sản cơ bản giữa thời điểm bắt đầu và kết thúc hợp đồng. Điểm khác biệt chính giữa CFD và các dạng phái sinh khác đó là ngày kết thúc (hết hạn) hợp đồng không cố định, có nghĩa là bạn có thể duy trì hợp đồng của mình bao lâu tùy thích.

Một trong những lợi ích lớn của việc giao dịch CFD đó là bạn có thể đầu cơ các loại tài sản và kiếm lời trong cả hai chiều tăng và giảm. Khả năng phán đoán thị trường của bạn sẽ quyết định số lợi nhuận/rủi ro mà bạn tạo ra. Với công cụ CFD, bạn có thể tiếp cận và giao dịch rất nhiều loại tài sản khác nhau, chẳng hạn như các cặp tiền tệ, cổ phiếu, chỉ số chứng khoán, tiền điện tử (bao gồm Bitcoin) và hàng hóa.

Tuy nhiên, bạn cần hiểu cách hoạt động của CFD trước khi bước vào giao dịch.

Video: CFD Trading
Explained

Giao dịch CFD hoạt động như thế nào?

Để hiểu được toàn bộ quá trình này, trước hết, bạn cần phải hiểu được khái niệm "Giao dịch ký quỹ". CFD là công cụ có đòn bẩy, nghĩa là bạn chỉ phải đặt cọc một phần tiền thay vì toàn bộ giá trị hợp đồng khi thực hiện một giao dịch. Nói chính xác hơn, đòn bẩy cho phép bạn tham gia thị trường với sức mua lớn hơn rất nhiều so với số vốn trong tài khoản giao dịch của bạn.

Giao dịch CFD - Mức ký quỹ
CFD là gì?

Để bắt đầu giao dịch CFD, bạn cần phải mở một "tài khoản ký quỹ" với một nhà môi giới được cấp phép và quản lý. Nhà môi giới này sẽ giúp bạn tăng sức mua bằng cách cung cấp đòn bẩy, và bạn sẽ có cơ hội kiếm nhiều lợi nhuận hơn chỉ với một khoản vốn nhỏ. Tuy nhiên, hãy nhớ rằng đòn bẩy cũng có thể làm thua lỗ tăng lên, nên việc lựa chọn một mức đòn bẩy hợp lý là rất quan trọng.

Để duy trì tài khoản ký quỹ và các giao dịch của mình, bạn sẽ cần "đặt cọc" một số tiền nhất định; số tiền này giống như một khoản bảo hiểm nếu chẳng may các giao dịch của bạn thua lỗ. Nó còn được gọi là số tiền "ký quỹ ban đầu" hay "nạp ký quỹ" để bạn có thể vay từ nhà môi giới (thông qua đòn bẩy) và thực hiện giao dịch của mình.

Trong trường hợp thua lỗ xảy ra và số vốn trong tài khoản của bạn giảm xuống một mức nhất định, nhà môi giới sẽ thực hiện một "cuộc gọi ký quỹ" (Margin Call). Bạn sẽ được yêu cầu nạp thêm một số tiền nhất định vào tài khoản để duy trì các giao dịch của mình (còn được gọi là khoản "ký quỹ duy trì").

Giả sử cổ phiếu của Công ty XYZ đang được giao dịch ở mức giá 130 USD mỗi cổ phiếu. Bạn quyết định mua vào 1.000 đơn vị của một hợp đồng tại mức giá này. Lúc này, nếu bạn muốn thanh toán toàn bộ giá trị của hợp đồng này, bạn sẽ phải trả:

$130 x 10,000 = $130,000.

Bằng việc sử dụng đòn bẩy, bạn có thể tiếp cận cùng số cổ phiếu, nhưng với số vốn đầu tư thấp hơn. Nếu ký quỹ được yêu cầu là 5% tổng giá trị giao dịch, bạn sẽ chỉ được yêu cầu thanh toán 6,50 USD trên mỗi đơn vị CFD, trong tài khoản giao dịch của bạn làm ký quỹ.

Vì vậy, yêu cầu về ký quỹ tổng cộng của bạn sẽ là
(0.05 x 130,000) = $6,500.

Số tiền này ít hơn rất nhiều so với con số 130.000 USD, nhưng bạn có cùng mức tiếp cận, như thể bạn đã mua cổ phiếu trực tiếp. Ngoài ra, bạn có quyền hưởng 100% lợi nhuận. Mặt khác, bạn cũng sẽ chịu 100% mọi khoản lỗ.

Tỷ lệ phần trăm ký quỹ sẽ phụ thuộc vào quốc gia nơi bạn giao dịch. Mỗi cơ quan quản lý sẽ đưa ra các giới hạn khác nhau đối với đòn bẩy; những giới hạn này là để nhằm mục đích bảo vệ các nhà giao dịch trước các khoản thua lỗ lớn trong giai đoạn thị trường biến động mạnh.

Mua (long) hoặc Bán (short) trong giao dịch CFD

Khi giao dịch CFD, bạn có thể đầu cơ trong cả hai chiều tăng và giảm của thị trường. Nếu bạn tin rằng giá sẽ tăng lên trong tương lai, bạn sẽ mua vào tài sản cơ bản (go long). Ngược lại, nếu bạn nghĩ rằng giá sẽ giảm, bạn sẽ bán tài sản đó (go short). Mức lợi nhuận của bạn sẽ được tính dựa trên sự thay đổi giá giữa thời điểm đóng và mở lệnh, và điều thú vị là bạn vẫn có thể kiếm lời khi giá giảm.

Ví dụ về giao dịch CFD có đòn bẩy

Giả sử bạn muốn giao dịch CFD đối với chỉ số US30 (còn được gọi là Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones), và chỉ số này đang ở mức:

Chênh lệch giữa giá Mua và giá Bán (Bid/Ask Spread)

Lúc này, "Bid" sẽ là giá bán - mức giá mà bạn bán tài sản. Mức cao hơn là giá "Ask", hay còn được gọi là giá mua - mức giá mà bạn mua tài sản. Sự chênh lệch giữa 2 mức giá này được gọi là "spread", và đây chính là phí giao dịch. Spread có thể tăng hoặc giảm tùy thuộc vào thanh khoản của tài sản và nhà môi giới mà bạn lựa chọn để giao dịch. Nếu giao dịch tại một nhà môi giới, spread có thể sẽ rất thấp vì những nhà môi giới này thường lấy báo giá từ nhiều nhà cung cấp thanh khoản khác nhau và báo cho bạn mức giá tốt nhất.

Quay trở lại ví dụ trên, bạn quyết định mua 5 hợp đồng US30 vì nghĩ rằng chỉ số này sẽ tăng trong tương lai. Giả sử, tỷ lệ ký quỹ bắt buộc là 1%, có nghĩa là bạn chỉ cần đặt cọc 1% tổng giá trị giao dịch từ tài khoản ký quỹ của mình.

Một tiếng sau, giá tăng lên mức 22100.00/22112.00, và bạn có một giao dịch có lãi. Bạn có thể đóng vị thế của mình bằng cách bán tại mức giá (Mua) hiện hành của US30 là 22100.00

Với trường hợp này, giá di chuyển như bạn mong đợi. Tuy nhiên, nếu giá giảm (đi ngược lại dự đoán của bạn), bạn sẽ có một giao dịch bị lỗ. Việc tính toán lời/lỗ và lợi nhuận ròng (dương/âm) đối với số tiền ký quỹ ban đầu của bạn sẽ được phần mềm thực hiện một cách tự động dựa trên biến động giá, và trong trường hợp mức vốn tự do (số dư tài khoản + Lãi/Lỗ) của bạn giảm xuống dưới mức yêu cầu ký quỹ (1105), nhà môi giới sẽ yêu cầu bạn nạp thêm tiền để duy trì giao dịch. Nếu bạn không thực hiện việc này, và thị trường tiếp tục đi ngược dự đoán của bạn khiến vốn tự do giảm xuống chỉ còn bằng 50% mức ký quỹ ban đầu, hợp đồng của bạn sẽ bắt buộc bị đóng ở mức giá hiện tại; trường hợp này được gọi là Ngưng giao dịch (Stop Out).

Bạn có để ý rằng một biến động giá nhỏ cũng có thể mang đến cơ hội giao dịch? Biến động nhỏ này còn được gọi là "pip", hay "điểm phần trăm". Đối với các Chỉ số chứng khoán, 1 pip tương ứng với mức thay đổi 1.0 (hay 1 điểm Chỉ số). Với thị trường Forex, pip biểu thị mức thay đổi nhỏ nhất trong tỷ giá của một cặp tiền. Đối với các cặp tiền có đồng USD trong cấu thành như AUD/USD, pip được tính theo con số thập phân thứ 4; tuy nhiên, đối với các cặp tiền có đồng Yên Nhật (JPY) trong cấu thành (chẳng hạn như AUD/JPY), pip lại được tính theo con số thập phân thứ 2.

Việc tính toán lời/lỗ và lợi nhuận ròng (dương/âm) đối với số tiền ký quỹ ban đầu của bạn sẽ được phần mềm thực hiện một cách tự động dựa trên biến động giá. Trong trường hợp số tiền ký quỹ ban đầu của bạn bị giảm, nhà môi giới sẽ yêu cầu bạn nạp thêm tiền để duy trì các giao dịch. Nếu bạn không thực hiện việc này, hợp đồng của bạn sẽ bị đóng tại mức giá hiện hành; quá trình này được gọi là "Hạch toán theo giá thị trường" (Mark to Market).

Nếu Tỷ
of US30
Đạt Bạn Sẽ Lãi Hoặc Lỗ
(đối với vị thế mua)
Tăng thêm +1% 22300.80/ 22312.80 USD 1044.00
Giảm thêm -1% 21859.20/ 21871.20 USD -1164.00

Cách giao dịch phòng
ngừa rủi ro (Hedging)
với CFD

Lúc này, "Bid" sẽ là giá bán - mức giá mà bạn bán tài sản. Mức cao hơn là giá "Ask", hay còn được gọi là giá mua - mức giá mà bạn mua tài sản. Sự chênh lệch giữa 2 mức giá này được gọi là "spread", và đây chính là phí giao dịch. Spread có thể tăng hoặc giảm tùy thuộc vào thanh khoản của tài sản và nhà môi giới mà bạn lựa chọn để giao dịch. Nếu giao dịch tại một nhà môi giới, spread có thể sẽ rất thấp vì những nhà môi giới này thường lấy báo giá từ nhiều nhà cung cấp thanh khoản khác nhau và báo cho bạn mức giá tốt nhất.

Một lợi ích to lớn khác của việc giao dịch CFD đó là nó cho phép bạn thực hiện giao dịch phòng ngừa rủi ro (Hedging) để bảo vệ danh mục của mình trước các biến động thị trường ngắn hạn. Đây là một chiến thuật đầu tư nhằm mục đích phòng ngừa các rủi ro giảm giá; tuy nhiên, nó cũng có thể hạn chế lợi nhuận của bạn.

Giả sử rằng, bạn có một danh mục 10 cổ phiếu trị giá 150,000 Đô la Úc (mỗi mã 15,000 Đô la Úc), bao gồm cả các cổ phiếu nổi bật trong ASX 200 như Adelaide Brighton và ANZ Banking Group Ltd.

Bạn tin rằng giá cổ phiếu của hai công ty này sẽ bị sụt giảm trong ngắn hạn do kết quả kinh doanh kém hơn dự báo; để bù đắp việc giảm giá này, bạn có thể mở vị thế bán đối với cổ phiếu của Adelaide Brighton và ANZ Banking Group Ltd thông qua CFD.

Thay vì phải bán đi những cổ phiếu này trên thị trường, bạn chỉ cần mở 2 vị thế CFD bán đối với chúng. Số tiền đặt cọc để thực hiện giao dịch này sẽ rơi vào khoảng 3000 AUD (10%).

Tại sao lại nên mở vị thế bán thông qua CFD thay vì bán những cổ phiếu này đi và mua lại chúng sau? Lý do rất đơn giản:

  • Bạn sẽ phải trả thuế khi thực hiện bán cổ phiếu, và điều này hoàn toàn không cần thiết (trừ khi bạn thực sự muốn bán chúng đi). Với CFD, bạn sẽ không cần phải trả thuế, mà chỉ cần trả một mức phí giao dịch nhỏ (spread).

  • Nếu thị trường giảm, khoản lợi nhuận mất đi trong danh mục cổ phiếu của bạn sẽ được bù bởi các vị thế CFD bán.

Thời gian nắm giữ

Mỗi ngày trôi qua, các vị thế CFD được để mở trong tài khoản của bạn có thể phát sinh phí nắm giữ. Mức phí sẽ phụ thuộc vào giá thị trường cũng như hướng của vị thế (mua hay bán); nó có thể là âm hoặc dương. Đây cũng là một trong những loại phí mà bạn phải trả khi giao dịch CFD.

Start Trading Forex with an
Nhà môi giới Được quản lý của Australia

Làm thế nào để bắt đầu
giao dịch CFD?

Nếu bạn muốn bắt
đầu giao dịch CFD, hãy thực
hiện 6 bước dưới đây:

Bước 1 |
Build Your Knowledge

If you have reached this point, you are already on Step 1. Knowledge will be your biggest asset and you should look to learn as much as you can about CFDs and how to trade them. This includes understanding basic trading terms and concepts along with how to use our advanced online trading platforms. FP Markets Traders Hub Blog is an excellent resource centre that has an array of research and education material.

Bước 2 |
Open an FP Markets
Tài khoản giao dịch

Register and open a Demo Account or Live Account with a regulated CFD broker such as FP Markets. Established in 2005, we know that traders are seeking an exceptional trading experience and deliver on their needs by focusing on several key areas. They are:

  • Tight spreads: Spreads on major currency pairs regularly start from as low as 0.0 pips courtesy of relationships with top-tier liquidity providers.

  • Fast Execution: Our trade servers in the NY4 Centre are connected via fibre optics to our ECN network and liquidity providers. This ensures ultra-fast execution and low latency.

  • Advanced Technology: Our strength in the tech space is one of the reasons why we provide the ideal conditions for people that use automated trading strategies such as Expert Advisors (EAs) and copy trading systems.

  • Products: At FP Markets you can trade CFDs across Forex, Shares, Metals, Indices, Commodities & Cryptocurrencies. We offer 10,000+ tradable CFD products across global financial markets on desktop and mobile. Read more about Bạn có thể giao dịch gì.

  • Customer Service: We pride ourselves on offering award-winning customer support. Our dedicated multilingual customer support team is available 24/5. Contact us using a variety of methods including Trò chuyện Trực tuyến, Phone and Email.

Bước 3 |
Create a Trading Strategy

CFDs can offer you exposure to numerous asset classes, all from a single trading platform. When creating a trading plan there are several factors that should be considered including:

  • Asset class you wish to trade

  • Trading capital

  • Time commitment

  • Risk appetite

  • Trading experience

Having a proper trading plan and sticking to it is essential for maintaining discipline and implementing good real-time risk management strategies. FP Markets offers a range of Trading eBooks and Webinars that can help you develop a trading plan best suited to you.

Bước 4 |
Fundamental and Technical
Analysis

By conducting market analysis traders are able to identify volatile markets and potential trading opportunities. There are two approaches to analysing the market, Phân tích Cơ bảnPhân tích Kỹ thuật. Fundamental analysis relates to geo-political events, economic data releases and breaking news events that may impact global financial markets.

In contrast, technical analysis involves using market data to identify trends and make trading decisions. Through the use of technical indicators, you can make informed decisions about potential price trends and patterns in the future. Trading platforms such as MetaTrader 4 and MetaTrader 5 include pre-installed indicators and charting tools that can help conduct comprehensive market analysis.

Bước 5 |
Choose Your Trading Platform

Choice is one of the major benefits of trading with FP Markets. Our trading platform range includes MetaTrader 4, MetaTrader 5, Iress and our very own FP Markets Mobile Trading App. Choose a platform that gives you flexibility and stability in trading. All of our trading platforms provide a wide range of tools that can be used to conduct market analysis and execute trades seamlessly.

Bước 6 |
Risk Management

Trong giao dịch, quản lý rủi ro là điều tối cần thiết; nó cần được áp dụng đối với mọi điều kiện thị trường và kích thước vị thế. Để hạn chế thua lỗ, bạn có thể sử dụng một số công cụ sau:

Lệnh dừng lỗ (Stop Loss): Sử dụng lệnh dừng lỗ, giao dịch của bạn sẽ được đóng một cách tự động khi giá chạm tới một ngưỡng nhất định. Lệnh này sẽ giúp bạn tối thiểu hóa rủi ro trong trường hợp thị trường đi ngược dự đoán.

Lệnh chốt lời (Take Profit): Lệnh này sẽ chỉ định cho hệ thống đóng vị thế của bạn khi đã đạt được một mức lãi nhất định. Nó sẽ bảo vệ vị thế của bạn khỏi các rủi ro không đáng có trên thị trường.

Lệnh dời dừng lỗ (Trailing Stops): Lệnh này sẽ dịch chuyển mức cắt lỗ của bạn theo hướng có lợi, và sẽ đóng vị thế của bạn nếu thị trường bất ngờ đảo ngược. Công cụ này sẽ phòng ngừa việc lệnh của bạn bị đóng quá sớm.

Để tìm hiểu sâu hơn về phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật, cũng như khám phá thêm các kiến thức về giao dịch, xin vui lòng truy cập blog Traders Hub của chúng tôi.

Ưu điểm của CFD
Giao dịch

Wide range of financial markets: CFD trading with FP Markets allows you to access the biggest financial markets from around the world. Our CFD offering consists of 10,000+ tradable instruments across Forex, Shares, Indices, Metals, Commodities and Cryptocurrencies. This includes currency pairs such at the USD/AUD along with stocks in some of the world's biggest companies including Apple and Amazon.

Trade in falling markets: One of the unique features of CFD trading is that they provide you with the ability to go 'long' or 'short'. In typical financial markets trading can only take a 'long position' and benefit from rising prices. In contrast, you can open a 'short position' and benefit from declining price movements. This provides traders with additional trading opportunities.

No stamp duty: As you do not own the underlying asset, there is no stamp duty associated with CFD trading. In addition, through the use of leverage, traders are able to make effective use of their capital by gaining greater exposure using margin trading.

Đòn bẩy: Offers a cost-efficient way to invest as you only have to deposit a fraction of the trade's full value (margin) to open a position. The margin required varies depending on the instrument, liquidity and other factors.

Effective hedging tool: A significant advantage of CFD trading is its use as a hedging tool. It can be utilised to hedge your portfolio against short-term market volatility within an existing position. Hedging is a strategy that CFD traders use rather than selling holdings in other instruments that may have associated tax implications.

Mirror trading the underlying market: CFDs are designed to mirror the trading environment, including prices, of their underlying market. Buying an Amazon share CFD is the equivalent of purchasing a single Amazon share that is traded on the NASDAQ.

No fixed expiry: Unlike other derivatives such as options and futures, CFDs do not have an expiry date. You can hold CFDs for as long, or as short, as you want.

Giao dịch CFD - Câu hỏi Thường gặp

There are three figures to consider when it comes to CFD trading - 'Bid', 'Ask' and 'Spread'. 'Bid' (sell) is the sell price which is generally displayed on the left while the 'Ask' (buy) price is the higher of the two and the rate at which you buy the asset. The difference between these two prices is the 'spread' and is the cost of trading. Depending on the liquidity of your asset, the spread can be tight or wide.

Bắt Đầu Giao Dịch
sau một vài phút

Mở tài khoản ngay

bullet Truy cập trên 10.000 công cụ tài chính
bullet Tự động mở & đóng vị thế
bullet Lịch sự kiện tin tức & kinh tế
bullet Chỉ báo & biểu đồ kỹ thuật
bullet Bao gồm nhiều công cụ hơn

Bằng việc cung cấp email của mình, bạn đồng ý với chính sách về quyền riêng tư của FP Markets và nhận các tài liệu marketing trong tương lai từ FP Markets. Bạn có thể hủy đăng ký bất cứ lúc nào.





Get instant Updates in Telegram
Sơ đồ trang web | © FP Markets 2020