CFD sur obligations

Les gouvernements, les entreprises et d'autres institutions émettent des obligations (titres de créance) sur les marchés de la dette publique pendant une période déterminée pour financer leurs projets et honorer d'autres dettes. Les obligations sont mises à disposition sur le marché secondaire par l'intermédiaire de sociétés de courtage. Les commerçants peuvent bénéficier de la prix de l'obligation, la volatilité du marché obligataire, les paiements de coupon (dividendes), le rendement de l'obligation et les améliorations de crédit potentielles. L'émetteur (emprunteur) doit rembourser le prix de l'obligation (valeur nominale), le taux d'intérêt et un paiement d'intérêt fixe ou variable (dividende) aux obligataires à la date d'échéance de l'obligation.

Rendements élevés des obligations - Prix bas des obligations
Faibles rendements obligataires - Prix élevés des obligations

Les bons du Trésor et les obligations d'agence sont des placements à court terme (1 à 5 ans), à moyen terme (5 à 12 ans) et à long terme (12 à 30 ans). Un taux obligataire est fixé à son achat et l'émetteur de l'obligation doit payer des intérêts régulièrement jusqu'à l'échéance de l'obligation, au cours de laquelle la somme initiale de l'investissement doit être remboursée aux obligataires en plus d'un intérêt variable ou fixe. L'investissement obligataire est utilisé comme une stratégie de diversification de portefeuille efficace, utilisée pour augmenter les rendements obligataires en négociant la volatilité (stratégie de pari de propagation) et saisir toute augmentation potentielle du prix des obligations à la suite d'une mise à niveau du crédit. Les CFD obligataires offrent aux traders la possibilité de revendre des obligations lorsque les taux d'intérêt augmentent sans avoir besoin de les conserver jusqu'à la date d'échéance.

Le trading d'obligations permet aux traders de revendre avant la date d'échéance et est principalement utilisé comme stratégie de diversification de portefeuille et de spread betting (augmenter les rendements obligataires) en raison d'une moindre volatilité et de moins de risques. L'investissement obligataire offre la possibilité de bénéficier d'éventuelles améliorations de crédit, des mouvements de prix des obligations et des fluctuations puisque les traders peuvent revendre des obligations lorsque les taux d'intérêt augmentent sans avoir besoin de les conserver jusqu'à la date d'échéance des obligations. Les investisseurs trouvent généralement des fonds obligataires appropriés et les détiennent à long terme.