Índice de Força Relativa (RSI)

O que é o Índice de Força Relativa?

O índice de força relativa, ou, de forma abreviada, o indicador RSI, foi criado pelo gênio J. Welles Wilder Jr. Wilder, um engenheiro mecânico que se tornou incorporador imobiliário.

No entanto, ele é mais conhecido por seu trabalho em análise técnica. Wilder é o inventor de vários indicadores técnicos que hoje são considerados os pilares do software de análise técnica. Wilder apresenta o RSI em seu livro de 1978, "New Concepts in Technical Trading Systems", onde ele fala sobre o RSI a partir da página 60 para os interessados em ler o livro de Wilder. O índice de força relativa (RSI) é um indicador técnico usado para analisar os mercados financeiros, destinado a mapear a força ou fraqueza atual e histórica de uma ação ou mercado com base nos preços de fechamento de um período de negociação recente.

Apesar de ter sido desenvolvido há mais de quatro décadas, o RSI resistiu ao teste do tempo e continua sendo um dos indicadores técnicos mais populares da atualidade. Em sua essência, o RSI é um oscilador de momentum que, de acordo com Wilder, mede a velocidade do movimento direcional dos preços, mostrado por meio de um valor que oscila entre zero e 100.

A estrutura básica do indicador consiste em um eixo x que representa a escala de tempo (Tempo Universal Coordenado ou UTC) e o eixo y, que significa a magnitude ou a distância em que o indicador se moveu.

O RSI não deve ser confundido com a síndrome de lesão por esforço repetitivo (síndrome RSI).

Leitura do RSI e intervalos do RSI

Também temos níveis notáveis marcados em 70,00 e 30,00, bem como 50,00 - falaremos mais sobre o uso desses níveis daqui a pouco. O RSI mede o momentum como a razão entre os fechamentos mais altos e os mais baixos. As ações que tiveram mais ou maiores mudanças positivas têm um RSI mais alto do que as ações que tiveram mais ou maiores mudanças negativas.

O RSI é mais comumente usado em um período de 14 dias. O RSI é apresentado em um gráfico acima ou abaixo do gráfico de preços. Uma leitura acima de 70,00 é considerada sobrecompra, e movimentos abaixo de 30 são vistos como condições de sobrevenda.

Pense no momentum como a velocidade da mudança de preço. Por exemplo, suponha que tenhamos um punhado de traders comprando em um mercado e que o preço avance. Nesse caso, mais traders percebem esse movimento e negociam considerando estratégias baseadas em momentum em particular - e, antes que você perceba, temos uma forte onda de atividade de alta (mercado de alta).

Essas diretrizes podem ajudar a determinar a força da tendência e detectar possíveis reversões. Por exemplo, se o RSI não estiver atingindo 70 em várias oscilações de preço consecutivas durante uma tendência de alta, mas depois cair abaixo de 30, a tendência enfraqueceu e pode estar se revertendo para uma mínima mais alta. O inverso é válido para uma tendência de baixa. Se a tendência de baixa não conseguir atingir 30 ou menos e depois subir acima de 70, essa tendência de baixa se enfraqueceu e pode ser revertida para uma máxima mais baixa.

É nesse ponto que o RSI pode ser uma ferramenta útil em seu arsenal para ajudar a decifrar esse movimento.

Níveis de sobrecompra e sobrevenda

O RSI é mais comumente usado em um período de 14 dias. Uma leitura acima de 70,00 é considerada sobrecompra, e movimentos abaixo de 30 são vistos como sobrevenda. Como alguns ativos são mais voláteis e se movimentam mais rapidamente do que outros, os valores de 80 e 20 também são frequentemente usados como níveis de sobrecompra e sobrevenda. A pergunta que a maioria dos traders faz é por quanto tempo o mercado permanecerá em um estado. Os compradores ficarão sem combustível ou se superaquecerão? Um preço não pode subir continuamente. Além disso, à medida que o momentum se torna mais baixo e o mercado se desvaloriza, ele geralmente tende a se entregar em excesso no lado negativo.

O RSI com os parâmetros recomendados e sua otimização diária foi testado e comparado com outras estratégias em Marek e Šedivá com testes aleatórios (por exemplo, Apple, Exxon Mobil, IBM, Microsoft) e mostrou que o RSI ainda pode produzir bons resultados; no entanto, em um prazo mais longo, ele geralmente é superado pela estratégia simples de comprar e manter.

Geralmente, o RSI é considerado um indicador antecedente - um indicador antecedente essencialmente fornece um sinal de compra ou de venda antes que ocorra uma nova tendência forte ou uma reversão. No entanto, alguns traders se referem ao RSI como um indicador coincidente, o que significa que ele funciona quase em tempo real, fornecendo informações sobre a situação em um gráfico específico.

Oscilações de falha e rompimentos da linha de tendência do RSI

De acordo com Wilder em seu livro, as oscilações de falha do RSI são indicações muito fortes de uma reversão do mercado. Assim, as oscilações de falha são independentes da ação do preço, concentrando-se apenas no RSI para obter sinais e ignorando o conceito de divergências.

Uma oscilação de falha de alta se forma quando o RSI se move abaixo de 30 (sobrevenda), salta acima de 30, recua, mantém-se acima de 30 e, em seguida, rompe sua máxima anterior. É um movimento para níveis de sobrevenda e, em seguida, uma nova alta acima dos níveis de sobrevenda.

Durante um mercado de baixa, uma oscilação de falha de baixa, ou topo, se forma quando o RSI se move acima de 70, recua, se recupera de uma baixa, mas não consegue ultrapassar 70 e, em seguida, rompe a mínima anterior. Pense nessas formações como o início potencial de uma tendência que vem de antes da ação do preço. As "oscilações de falha" acima de 50 e abaixo de 50 no RSI são fortes indicações de reversões do mercado. Por exemplo, suponha que o RSI chegue a 76, recue para 72 e depois suba para 77. Se cair abaixo de 72, Wilder consideraria isso uma "oscilação de falha" acima de 70.

Por fim, Wilder escreveu que as formações gráficas e as áreas de suporte e resistência às vezes podem ser vistas mais facilmente no gráfico do RSI do que no gráfico de preços. A linha central do índice de força relativa é 50, que é frequentemente vista como a linha de suporte e resistência do indicador.

Divergência de dois períodos

Aplique um RSI curto de cinco períodos (RSI 5) sobre o RSI mais longo (padrão) de 14 períodos (RSI 14) e observe os cruzamentos. Com o RSI 14, há momentos em que o mercado não atinge os níveis de sobrevenda ou sobrecompra antes que ocorra uma mudança de direção. Um período mais curto de RSI é mais reativo às mudanças recentes de preço, mostrando os primeiros sinais de reversão. Quando o RSI 5 cruza acima do RSI 14, isso significa que os preços recentes estão subindo.

Quando o RSI 5 cruza acima do RSI 14, significa que os preços recentes estão subindo. Um sinal de compra é gerado, e o cruzamento do 5 com o 14 deve ocorrer quando os 5 períodos (azul) estiverem sobrevendidos (abaixo de 30). Quando o RSI 5 cruza abaixo e se torna mais baixo que o RSI 14, isso significa que os preços recentes estão caindo

Divergência do oscilador de preço
e RSI e MACD

Wilder realmente afirmou em seu livro que o sinal de divergência do RSI é a característica mais indicativa do RSI. Portanto, a divergência é formada quando o movimento do preço e o indicador RSI divergem - movem-se em direções opostas, se preferir - o que pode fornecer uma indicação saudável de um ponto de virada do mercado.

Assim como o RSI, a divergência de convergência de média móvel (MACD) é um indicador de momentum de acompanhamento de tendências que mostra a relação entre duas médias móveis do preço de um título. O MACD é calculado subtraindo-se a média móvel exponencial (EMA) de 26 períodos da EMA de 12 períodos. O resultado desse cálculo é a linha MACD. Uma MME de nove dias do MACD, chamada de "linha de sinal", é então plotada no topo da linha MACD, o que pode disparar sinais de compra e venda. Os traders podem comprar o título quando o MACD cruzar acima de sua linha de sinal e vender ou vender a descoberto o título quando o MACD cruzar abaixo da linha de sinal.

O RSI, entretanto, faz um trabalho razoavelmente bom ao informar aos traders quando a tendência ou o movimento decisivo está diminuindo por meio do cruzamento da linha central, bem como dos sinais de sobrecompra e sobrevenda e dos movimentos de divergência. Essa diminuição do momentum, é claro, pode ser difícil de decifrar em um gráfico simples (portanto, sem indicadores), especialmente para os traders mais novos. Entretanto, é fundamental observar que a diminuição do momentum, conforme medido pelo RSI, nem sempre se traduz em uma reversão, mas sinaliza que algo está mudando. Isso pode significar que a ação do mercado está tomando fôlego, consolidando-se antes da próxima etapa de uma tendência de alta. Para ajudar a solidificar nosso entendimento, uma boa ideia seria mostrar as divergências comuns extraídas primeiro e depois sublinhar a prática em alguns gráficos.

Há quatro divergências comuns que os traders mais novos devem conhecer: divergências normais ou normais de alta e de baixa e divergências ocultas de alta ou de baixa. A divergência toma forma quando o RSI forma uma mínima mais alta que coincide com as mínimas mais baixas correspondentes no preço. Uma divergência de baixa ocorre quando o RSI cria uma leitura de sobrecompra seguida de uma máxima mais baixa que coincide com as máximas mais altas correspondentes no preço.

Fórmula de cálculo do RSI

Para uma divergência oculta de alta - veja as partes inferiores do diagrama -, podemos ver que o preço atinge uma mínima mais alta, mas o RSI gera uma mínima mais baixa. Por outro lado, um sinal de divergência oculta de baixa consiste em uma alta mais baixa no preço e uma alta mais alta correspondente do RSI. Em relação às divergências ocultas, tenho visto essas formas principalmente como sinais de continuação em uma tendência.

O indicador RSI é um sinal de divergência que se forma dentro ou muito próximo do território de sobrecompra e sobrevenda. Entretanto, especialmente no caso das divergências ocultas, às vezes isso simplesmente não é possível. Portanto, na verdade, o que a divergência regular está nos mostrando é quando o momentum está perdendo e pode formar uma reversão de preço.

A divergência oculta ocorre essencialmente quando a tendência se mantém apesar do momentum contrário, mostrado por meio do RSI. Isso reflete a força do preço e oferece um sinal de continuação dentro da tendência predominante. Apesar do crescente momentum de baixa implícito no RSI para a divergência oculta de alta, por exemplo, a estrutura da tendência se manteve e mostrou força oculta para cima. Portanto, a divergência oculta representa uma janela para aderir à tendência de alta na barganha. Portanto, é importante ter em mente que as divergências regulares são possíveis sinais de reversão de tendência, enquanto as divergências ocultas sinalizam a continuação da tendência.

E, finalmente, vamos dar uma olhada nas oscilações de falha do RSI, que, de acordo com Wilder em seu livro, são indicações muito fortes de uma reversão do mercado. Assim, as oscilações de falha são independentes da ação do preço, concentrando-se exclusivamente no RSI para obter sinais e ignorando o conceito de divergências.

A seguir, temos o gráfico diário do EUR/USD mostrando divergências regulares de alta e de baixa. Espero que esse gráfico esteja claro para todos. Um dos participantes de meu webinar anterior perguntou se eu poderia preencher os slides com os gráficos que uso para facilitar a visualização.

A matemática por trás do indicador RSI. Para cada período de negociação, é calculada uma variação ascendente U ou uma variação descendente D. Os períodos de alta são caracterizados pelo fato de o fechamento ser maior do que o fechamento anterior (maior alta). Por outro lado, um período de baixa é caracterizado pelo fato de o fechamento ser menor do que o fechamento do período anterior (mínimo mais baixo).

Tanto U quanto D são zero se o último fechamento for igual ao anterior. As médias U e D são calculadas usando uma média móvel suavizada ou modificada de n períodos (SMMA ou MMA), que é uma média móvel suavizada exponencialmente com α = 1/período. Alguns pacotes comerciais, como o AIQ, usam uma média móvel exponencial padrão (EMA) como média em vez da SMMA de Wilder. Wilder originalmente formulou o cálculo da média móvel como: newval = (prevval * (period - 1) + newdata) / period. Isso é totalmente equivalente à suavização exponencial mencionada anteriormente.

Os novos dados são simplesmente divididos pelo período, que é igual ao valor alfa calculado de 1/período. Os valores médios anteriores são modificados por (período -1)/período, que, na verdade, é período/período - 1/período e, finalmente, 1 - 1/período, que é 1 - alfa. A proporção dessas médias é a força relativa ou o fator de força relativa. Se a média dos valores D for zero, então, de acordo com a equação, o valor RS se aproximará do infinito, de modo que o RSI resultante, conforme calculado abaixo, se aproximará de 100.

O fator de força relativa é então convertido em um índice de força relativa entre 0 e 100. As médias móveis suavizadas devem ser inicializadas adequadamente com uma média móvel simples usando os primeiros n valores na série de preços. Aqui está a fórmula de aparência bastante sombria, que é essencialmente 100 menos 100 dividido por 1 + o RS. RSI = 100 - 100 / (1 + RS).

Definição de uma tendência com o RSI

Há duas maneiras de ajudar a definir uma tendência. A primeira é um cruzamento da linha central de 50,00 de alta ou de baixa, e a segunda usa oscilações de falha de alta ou de baixa. Um cruzamento de linha central ascendente significa que o valor do RSI cruza acima das linhas de 50, na direção dos limites de 70,00 e indica que a tendência está aumentando em força: um sinal de alta até que o RSI se aproxime da linha de condições de sobrecompra de 70. Isso, se você pensar bem. Nos informa que o ganho médio é maior do que a perda média.

Por outro lado, um cruzamento de linha central descendente toma forma quando o valor do RSI cai abaixo da linha de 50 centros, na direção da linha 30, o que indica que a tendência está enfraquecendo e é visto como um sinal de baixa até que o RSI se aproxime da linha 30 de sobrevenda. Isso, é claro, nos informa que a perda média é maior do que o ganho médio, e isso é tudo o que há para o cruzamento das linhas centrais de alta e de baixa. De forma simples, quando o valor do RSI sobe acima da marca de 70,00, esse é considerado um ambiente de sobrecompra. Por outro lado, o movimento abaixo de 30,00 é de sobrevenda.

Veja bem, Wilder, em seu livro, realmente se refere à sobrecompra e à sobrevenda apenas como topos e fundos. No entanto, também já vi esse movimento ser chamado de supervalorizado e subvalorizado. Podemos ver a sobrecompra e a sobrevenda como sinais de alerta. Portanto, um valor de RSI dentro do limite de sobrecompra me diz que as posições compradas podem não ser a melhor opção naquele momento.

Um ponto importante a ser observado é que o RSI tende a atingir o topo e o fundo do poço antes da ação do preço, fornecendo uma indicação de que uma reversão pode estar a caminho, ou pelo menos uma reação. E esses topos e fundos se formam dentro de áreas de sobrecompra e sobrevenda. Pense nessas áreas como zonas em que compradores e vendedores demonstram exaustão. Ou quando o momentum de alta ou de baixa se esgota.

Outro ponto importante a ser observado ao analisar os sinais de sobrecompra e sobrevenda é que, embora sim, temos um sinal de sobrevenda quando o preço cruza para 30 e um sinal de sobrecompra quando cruza para 70, isso pode ser difícil de usar nas negociações, pois se o mercado estiver em um ambiente de tendência ou começar a sair de uma faixa, o RSI pode permanecer no espaço de sobrecompra e sobrevenda por um período prolongado, o que pode causar vários sinais falsos de negociação.

Muitos traders de curto prazo procuram vender a descoberto em um mercado quando o valor do RSI está em sobrecompra, por exemplo, e se ele permanecer nessa área, isso pode ser problemático se o valor for muito alto.

Bem, alguns traders procuram que o valor do RSI realmente forme um pico ou fundo e saiam das condições de sobrecompra e sobrevenda. Isso pode ser visto como uma divergência de baixa ou de alta.

Deseja saber como usar o RSI em suas
estratégias de negociação?

O conteúdo desta apresentação destina-se apenas a aconselhamento geral, e nada disso deve ser considerado como aconselhamento de investimento pessoal. A FP Markets, como você já deve ter lido, não leva em consideração seus objetivos de investimento, situação financeira ou necessidades específicas.

A maioria das pessoas que se aproxima dos mercados financeiros pela primeira vez fica cautelosa só de ouvir as várias terminologias, e o primeiro passo se torna difícil de dar porque elas podem pensar que a negociação RSI é destinada apenas a traders profissionais.

A questão, na verdade, é como escolher um corretor para começar a negociar! Em primeiro lugar, você precisa escolher uma corretora de forex confiável e multirregulamentada, que siga os mais altos padrões éticos de negociação e que tenha vários anos de presença bem-sucedida nos mercados financeiros.

Uma corretora de forex que lhe ofereça as melhores condições de negociação e que combine tecnologia de ponta (MT4 - MT5 - WebTrader e aplicativo móvel), com spreads consistentemente baixos (a partir de 0,0 pips), alavancagem, sessões personalizadas com um gerente de conta, uma equipe de suporte multilíngue pronta para ajudá-lo sempre que precisar. Uma corretora que lhe fornecerá um portfólio de material educacional, como tutoriais em vídeo, artigos, webinars, além de plataformas de negociação avançadas, incluindo um aplicativo móvel sofisticado e fácil de usar para negociar nos mercados na palma da sua mão e uma conta de demonstração

Comece a negociar em minutos

bullet Acesso a mais de 10.000 instrumentos financeiros
bullet Abra e feche posições automaticamente
bullet Notícias e calendário econômico
bullet Indicadores técnicos e gráficos
bullet Muitas outras ferramentas incluídas

Ao fornecer o seu e-mail, concorda com a política de privacidade da FP Markets e com receber materiais de marketing futuros da FP Markets. Pode cancelar a sua inscrição em qualquer momento.




Source - cache | Page ID - 18250

Get instant Updates in Telegram