Como Investir na JP Morgan Chase & Co. e Comprar/Vender Produtos Derivativos de Ações da JPM em 2024
Tempo de leitura: 9 minutos
Visão Geral da JP Morgan Chase & Co.
A JP Morgan Chase & Co. (NYSE; ticker: JPM) é uma empresa multinacional de serviços financeiros de grande prestígio e líder em banco de investimento. Com sede em Nova York, é também o maior banco do mundo em capitalização de mercado (US$ 690,63 bilhões).
As raízes do banco remontam a 1799, com a fundação da The Manhattan Company – sua instituição predecessora mais antiga. Avançando 200 anos, a JP Morgan Chase & Co. foi estabelecida em 2000 após a fusão com a The Chase Manhattan Corporation.
Operando em mais de 100 países, o banco atende tanto empresas quanto indivíduos, empregando mais de 300.000 pessoas ao redor do mundo. Seus principais segmentos de negócios incluem: ‘Gestão de Ativos e Patrimônio’ (oferecendo serviços como fusões e aquisições, subscrição de ações e dívida, e trading), ‘Banco Comercial’ (serviços para corporações, incluindo crédito, tesouraria e financiamento ao comércio), ‘Banco de Consumo e Comunitário’ (opera serviços bancários de varejo e comerciais, oferecendo contas correntes e de poupança, cartões de crédito, hipotecas e financiamentos de veículos), e ‘Banco Corporativo e de Investimentos’ (trabalhando com algumas das maiores corporações, governos e instituições do mundo).
Como Funcionam os Produtos Derivativos sobre Ações da JP Morgan Chase & Co.
Os produtos derivativos são instrumentos financeiros alavancados que permitem especulação e proteção nos mercados globais, incluindo moedas (Forex), índices de ações, títulos, commodities, ETFs e ações individuais, como a JPMorgan Chase & Co.
Os produtos derivativos são derivados, ou seja, ‘derivam’ seu valor da performance do ativo subjacente. Assim, ao contrário de investir nas ações físicas da empresa, os produtos derivativos não proporcionam propriedade; permitem apenas negociar com base na movimentação dos preços, sendo todas as operações liquidadas em dinheiro.
Uma característica essencial dos produtos derivativos é a possibilidade de negociar com alavancagem. Por exemplo, se um investidor quiser comprar 500 ações da JPM a um preço fictício de US$ 20 por ação, precisaria de US$ 10.000 sem alavancagem. Contudo, na FP Markets, ao negociar com margem, poderia abrir uma posição equivalente investindo apenas 20% (US$ 2.000), alavancando o capital a uma relação de 5:1.
Passo a Passo para Negociar Produtos Derivativos das Ações da JP Morgan Chase & Co. na FP Markets
1. Abrir uma Conta de Negociação Forex e Produtos Derivativos na FP Markets
O primeiro passo para investir nos mercados Forex e produtos derivativos é se cadastrar e abrir uma conta de negociação na FP Markets. Esse processo é simples e pode ser feito em poucos passos.
Acesse a página principal da FP Markets e clique no botão ABRIR CONTA, no canto superior direito; isso abrirá a página de cadastro de conta, que consiste em cinco etapas.

2. Fazer o Download da sua Plataforma de Trading
O sucesso no investimento depende de vários fatores, um dos quais é escolher a plataforma de negociação certa. Na FP Markets, você pode acessar várias plataformas de alto nível, sendo que a maioria dos investidores de produtos derivativos de ações prefere usar o MetaTrader 5 (MT5) e o cTrader.
Para fazer o download da sua plataforma de trading, visite o Portal de Clientes da FP Markets. Pode acessar este portal utilizando os dados de login enviados para o seu e-mail registado durante o registo no Passo 1.

3. Encontrar o Ticker JPM
Para encontrar o ticker das ações da JPM no MT5, certifique-se de que a plataforma está aberta e conectada ao servidor correto. Em seguida, vá até a aba Market Watch (Ctrl+M – veja a primeira imagem abaixo); nessa aba estão listados os preços de compra e venda ativos para todos os instrumentos disponíveis na FP Markets. Você pode digitar "JPM" na parte inferior do Market Watch e selecionar a ação para criar uma nova linha ou, se preferir ver todos os instrumentos disponíveis, clique com o botão direito em qualquer lugar no Market Watch e selecione "Mostrar Todos".
A partir do Market Watch, você pode então arrastar/soltar a ação para a interface principal do gráfico e ajustar suas propriedades para adequar à sua abordagem de negociação (veja a segunda imagem abaixo).


4. Colocar a Ordem de Compra ou Venda
Enquanto alguns participantes de mercado preferem usar a funcionalidade de negociação com um clique do MT5 (Alt-T – veja a imagem à direita abaixo), a maioria dos traders e investidores prefere utilizar a janela de ordens para colocar ordens de compra e venda (F9 – veja a imagem à esquerda abaixo).
Como você pode ver, na janela de ordens é possível definir o tipo de ordem, o volume de negociação e as ordens de stop-loss e take-profit. Para investidores mais novos no mercado de produtos derivativos de ações, é importante notar que 1 contrato equivale a 1 ação da empresa.

Produtos Derivativos de Ações

Gráfico do Preço das Ações da JP Morgan Chase & Co. (JPM)

Devo Investir na JPM?
A JP Morgan Chase & Co. tem uma presença global significativa e uma fonte de receita amplamente diversificada. A rede do banco permite atender a uma ampla gama de clientes, desde indivíduos até grandes corporações e governos. O tamanho, a escala e a longa reputação da empresa são vantagens para muitos investidores. Outro ponto importante são as fortes práticas de gestão de risco da empresa, que protegem os interesses dos clientes e salvaguardam suas operações.
De acordo com os resultados do Q3 24, divulgados em 12 de outubro, os resultados da JP Morgan Chase & Co. foram impressionantes, superando as expectativas em termos de lucros, receitas e apresentando um ganho de 3% na receita de juros líquidos, o que foi melhor do que o esperado pela empresa. Esse bom desempenho, junto com as declarações otimistas e confiantes do presidente e CEO, Jamie Dimon, posiciona a ação de forma favorável.
Dimon comentou: “A empresa reportou resultados financeiros e operacionais sólidos no terceiro trimestre, gerando um lucro líquido de 12,9 bilhões de USD e um ROTCE de 19%. No CIB, as taxas de investimento bancário cresceram 31%, enquanto as receitas dos mercados foram resilientes, subindo 8%. As taxas de pagamentos cresceram em dois dígitos, com investimentos impulsionando o crescimento orgânico. No CCB, ficamos em 1º lugar nos depósitos de varejo dos EUA pelo quarto ano consecutivo. Os empréstimos com cartão aumentaram 11%, e tivemos uma forte aquisição de 2,5 milhões de contas. Por fim, no AWM, as taxas de gestão de ativos aumentaram 15%, e as entradas líquidas de longo prazo foram um recorde de 72 bilhões de USD”.
Dimon acrescentou: “Estamos monitorando de perto a situação geopolítica, e os recentes eventos mostram que as condições são traiçoeiras e estão piorando. Existe um sofrimento humano significativo, e o resultado dessas situações poderá ter efeitos de longo alcance tanto nos resultados econômicos de curto prazo quanto no rumo da história. Além disso, embora a inflação esteja desacelerando e a economia dos EUA se mantenha resiliente, ainda há questões críticas, incluindo grandes déficits fiscais, necessidades de infraestrutura, reestruturação do comércio e remilitarização do mundo. Enquanto esperamos o melhor, esses eventos e a incerteza prevalente mostram por que devemos estar preparados para qualquer cenário”.
De acordo com dados da Refinitiv, as projeções indicam que 63% dos analistas têm uma perspectiva positiva sobre a ação JPM, enquanto 33% recomendam mantê-la e 4% sugerem vendê-la.

Fonte: LSEG
Do ponto de vista técnico, o gráfico mensal da JPM mostra que a ação está a caminho de terminar o mês de novembro em alta, com um aumento de quase 8%, depois de testar máximas históricas de 248,00 USD. Isso segue-se à quebra acima de uma grande resistência do canal (a partir do máximo de 172,96 USD) no início do ano e a subsequente retestagem como suporte em agosto. A resistência no gráfico mensal pode ser vista em torno da projeção de Fibonacci de 1,618% a 257,46 USD.
No gráfico diário, pode-se observar que a ação terminou a última sessão testando o limite inferior de um padrão de triângulo ascendente (construído a partir do recorde histórico e de um mínimo de 234,77 USD). Com espaço para continuar subindo no gráfico mensal e no triângulo ascendente, frequentemente considerado um padrão de continuação de alta, uma quebra acima da estrutura do padrão poderia resultar em mais compras no mercado. Ao mesmo tempo, uma quebra para baixo poderia indicar que os vendedores estão buscando atingir o suporte diário em 225,52 USD.

Opções Alternativas de Investimento?
Empresas como a JP Morgan Chase & Co. vendem ações para arrecadar dinheiro e financiar suas operações, desde a expansão dos negócios até a pesquisa e desenvolvimento e o cumprimento das obrigações de dívida. Os investidores compram essas ações – geralmente por meio de um corretor de investimentos em uma bolsa de valores – com a expectativa de que o preço da ação suba ao longo do tempo (ganhos de capital). Ao investir em ações físicas, não só existe o potencial de valorização, como também o investidor se torna proprietário parcial da empresa, recebendo dividendos regulares, se a empresa os oferecer, e terá direito a votar na reunião anual da empresa.
O mercado de futuros e opções oferece uma alternativa para investir em ações. Embora os contratos de futuros e opções sejam instrumentos derivados alavancados (que derivam seu valor do preço subjacente da ação) negociados em bolsas, ao contrário dos produtos derivativos, eles podem ser liquidados fisicamente – embora isso seja raro, já que a maioria dos investidores opta por liquidação em dinheiro.
Um contrato de futuros é um acordo legalmente vinculativo que compromete ambas as partes a comprar e vender a um preço especificado em uma data futura. Por outro lado, um contrato de opções dá ao comprador o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender a um preço especificado em uma data futura; a obrigação recai sobre o vendedor da opção, em troca de um prêmio pago pelo comprador da opção. Independentemente de o comprador exercer ou não a opção, o vendedor da opção mantém o prêmio pago como retorno pelo risco/obrigação assumido.
Um ETF segue um índice de mercado específico ou um conjunto de ações predefinidas, com o objetivo de replicar o desempenho de um segmento de mercado particular. Estes podem incluir os principais índices de ações dos EUA, como o S&P 500 e o Nasdaq, ou um índice que acompanha setores específicos, como tecnologia ou energia.
Um ETF é composto por ações que podem ser compradas e vendidas em uma bolsa de valores, assim como as ações comuns. Cada ETF tem um símbolo único, e os investidores podem acessar dados de preços intradiários durante o horário de funcionamento das bolsas. Muitos investidores preferem ETFs por diversas razões, incluindo os benefícios de diversificação (pois podem conter uma grande variedade de ativos), custos baixos e, para muitos, eficiência fiscal.
Perguntas Frequentes:
1. A JPM paga dividendos?
Sim, a JP Morgan Chase & Co. paga dividendos. No momento desta redação, o rendimento anual de dividendos da empresa é de 2,06%.
2. Quais são as principais diferenças entre produtos derivativos e ações físicas?
As principais diferenças são os direitos de propriedade (os produtos derivativos são instrumentos financeiros liquidados em dinheiro, enquanto as ações físicas concedem propriedade parcial) e a alavancagem oferecida (os produtos derivativos oferecem opções de alavancagem significativamente maiores do que as ações físicas). Além disso, os produtos derivativos são negociados no mercado de balcão (OTC), diretamente entre o provedor e o investidor, enquanto as ações físicas são geralmente negociadas em bolsas de valores formais.
3. Posso negociar JPM na MT5?
Com a FP Markets, é possível negociar JPM tanto na MT5 quanto na cTrader.
4. Quais são os horários de negociação para JPM?
Os horários de negociação da JPM são entre 16h30 e 23h00 (GMT+2) de segunda a sexta-feira.